사회적 책임 투자(SRI)의 기본 이해

개요

사회적 책임 투자(SRI)는 기업의 재무적 성과뿐만 아니라 사회적 책임 요소도 고려하여 투자하는 방법입니다. 사회적 책임 요소에는 환경, 노동, 인권, 윤리, 지배구조 등이 포함됩니다.

SRI는 투자자들에게 다음과 같은 장점을 제공합니다.

• 재무적 성과 향상: SRI는 기업의 사회적 책임 수준이 높을수록 장기적인 재무적 성과가 우수한 것으로 나타났습니다.
• 사회적 가치 실현: SRI는 기업의 사회적 책임 수준을 높이는 데 기여하여 사회에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

SRI의 유형

SRI는 크게 포지티브 스크리닝과 네거티브 스크리닝으로 나눌 수 있습니다.

• 포지티브 스크리닝: 사회적 책임 수준이 높은 기업에만 투자하는 방법입니다.
• 네거티브 스크리닝: 사회적 책임 수준이 낮은 기업에 투자하지 않는 방법입니다.

이외에도 다음과 같은 다양한 SRI 유형이 있습니다.

• ESG 투자: 환경(Environment), 사회(Social), 지배구조(Governance)의 약자로, 기업의 ESG 성과를 고려하여 투자하는 방법입니다.
• 임팩트 투자: 사회에 긍정적인 영향을 미치는 기업에 투자하는 방법입니다.

SRI의 역사

SRI는 19세기부터 시작되었습니다. 1850년 미국에서 설립된 퀘이커 신앙의 투자회사인 퀘이커 트러스트는 노예제나 무기 제조와 관련된 기업에 투자하지 않겠다는 정책을 채택했습니다.

SRI는 20세기 후반부터 본격적으로 발전하기 시작했습니다. 1970년대 이후 환경 문제에 대한 인식이 높아지면서 환경 친화적인 기업에 투자하는 SRI가 증가했습니다. 1990년대 이후에는 노동 인권 문제에 대한 관심이 높아지면서 노동 친화적인 기업에 투자하는 SRI가 증가했습니다.

SRI의 현황

SRI는 전 세계적으로 빠르게 성장하고 있습니다. 2022년 기준으로 전 세계 SRI 시장 규모는 약 3조 5천억 달러에 달합니다.

한국에서도 SRI가 빠르게 성장하고 있습니다. 2022년 기준으로 한국 SRI 시장 규모는 약 20조 원에 달합니다.

SRI의 전망

SRI는 앞으로도 지속적으로 성장할 것으로 전망됩니다. 기후 변화, 빈부 격차, 불평등 등과 같은 사회적 문제에 대한 인식이 높아지면서 기업의 사회적 책임에 대한 요구가 더욱 커질 것으로 예상됩니다.

SRI의 투자 방법

SRI에는 다음과 같은 다양한 투자 방법이 있습니다.

• SRI 펀드: SRI에 투자하는 펀드에 투자하는 방법입니다.
• SRI ETF: SRI에 투자하는 ETF에 투자하는 방법입니다.
• SRI 개별 종목: 개별적으로 SRI에 투자하는 방법입니다.

SRI 펀드나 ETF는 SRI에 투자하기 가장 간편한 방법입니다. SRI 개별 종목에 투자하는 경우 기업의 재무적 성과뿐만 아니라 사회적 책임 요소도 직접적으로 고려해야 합니다.

SRI의 투자 시 고려 사항

SRI에 투자할 때는 다음과 같은 사항을 고려해야 합니다.

• 투자 목표: SRI에 투자하는 목적은 무엇입니까? 재무적 성과 향상, 사회적 가치 실현, 둘 다 중시하는 것입니까?
• 투자 성향: 자신의 투자 성향은 무엇입니까? 위험을 얼마나 감수할 수 있습니까?
• 투자 기간: 투자 기간은 얼마나 길게 가져갈 계획입니까?
• 수수료: SRI 펀드나 ETF의 수수료는 얼마입니까?